Webbc.ru

Веб и кризис
0 просмотров
Рейтинг статьи
1 звезда2 звезды3 звезды4 звезды5 звезд
Загрузка...

Анализ прибыли статья в журнале

Анализ прибыли и рентабельности организации: теоретический аспект

Рубрика: Экономика и управление

Статья просмотрена: 18555 раз

Библиографическое описание:

Бердников, А. А. Анализ прибыли и рентабельности организации: теоретический аспект / А. А. Бердников. — Текст : непосредственный, электронный // Молодой ученый. — 2013. — № 2 (49). — С. 111-113. — URL: https://moluch.ru/archive/49/6286/ (дата обращения: 10.04.2020).

В условиях рыночной экономики и высокой конкуренции основными факторами, определяющими благополучное функционирование организации, является эффективное управление бизнесом, поиск резервов рационального использования ресурсов, расширение деятельности. Основной целью деятельности каждой коммерческой организации является получение прибыли. Показателями, характеризующими эффективность функционирования организации, служат прибыль и рентабельность. При этом каждое предприятие стремится максимизировать прибыль и повысить уровень рентабельности.

Э. А. Маркарьян, Г. П. Герасименко, С. Э. Маркарьян [5, с. 218] считают, что «прибыль — это конечный финансовый результат деятельности предприятия, характеризующий абсолютную эффективность его работы».

На величину прибыли организации влияют различные факторы, которые можно разделить на внешние и внутренние.

К внутренним факторам относятся, такие как: изменение объемов производства; себестоимость продукции; политика ценообразования; качество и ассортимент продукции; эффективность использования ресурсов, которыми располагает предприятие; учетная политика организации, в части оценки материально-производственных запасов, в отношении признания доходов и расходов и т. д.

К внешним факторам, влияющим на величину прибыли организации относятся инфляционные процессы; изменение конъюнктуры рынка, спрос на производимую предприятием продукцию, покупательская способность населения, общие экономические и социальные условия и т. п.

С экономической точки зрения прибыль можно охарактеризовать сложной категорией. При этом, прибыль является показателем, полно отражающим эффективность производства, объем и качество произведенной продукции и оказывающим стимулирующее действие для развития организации.

В росте прибыли заинтересованы как непосредственно сама организация, так и государство. Получение предприятием прибыли по результатам финансово-хозяйственной деятельности повышает его инвестиционную привлекательность, способствует экономической заинтересованности работников и служит основным источником социального и экономического развития.

Г. В. Савицкая [8, с. 229] отмечает, что «рентабельность — это относительный показатель, определяющий уровень доходности бизнеса». По мнению автора, показатели рентабельности характеризуют эффективность работы предприятия в целом, доходность различных направлений деятельности (производственной, коммерческой, инвестиционной и т. д.), и они более полно, чем прибыль, характеризуют окончательные результаты хозяйствования, потому что их величина показывает соотношение эффекта с наличными или потребленными ресурсами [8, с. 229].

Кроме того, Г. В. Савицкая [8, с. 229] показатели рентабельности объединяет в несколько групп:


показатели, характеризующие окупаемость издержек производства и инвестиционных проектов;

показатели, характеризующие рентабельность продаж;

показатели, характеризующие доходность капитала и его частей.

Таким образом, финансовые результаты деятельности предприятия характеризуются величиной прибыли и уровнем рентабельности. Следует отметить, что чем выше показатели прибыли и рентабельности, тем эффективнее функционирует организация, тем выше ее финансовая устойчивость.

Основной целью анализа прибыли и рентабельности организации является разработка и принятие экономически обоснованных управленческих решений, направленных на устойчивый рост ее финансовых результатов и поиск путей повышения эффективности деятельности.

В процессе достижения данной цели решаются основные задачи:


регулярный контроль за формированием финансовых результатов, получением прибыли и ее динамикой;

установление влияния внешних и внутренних факторов на финансовые результаты организации;

поиск резервов и возможностей роста прибыли и рентабельности;

разработка мероприятий, направленных на эффективное использование выявленных резервов и возможностей повышения прибыли и рентабельности;

контроль за реализацией разработанных мероприятий.

Следует отметить, что организация, работающая неэффективно, не в состоянии решать стратегические задачи, а также развивать свою деятельность. И наоборот, компания, с высокими показателями эффективности имеет широкие возможности не только для текущего функционирования, но и для расширения масштабов в перспективе, привлечения инвесторов и кредиторов.

Основным источником информации для анализа прибыли и рентабельности организации является бухгалтерская отчетность.

Значение анализа прибыли и рентабельности организации заключается в формировании информации для обоснования управленческих решений, планирования деятельности, оценке и контроле выполнения планов. Именно анализ прибыли и рентабельности позволяет повысить уровень планирования. Особая роль при этом отводится выявлению резервов повышения эффективности производства, экономному использованию ресурсов, внедрению достижений научно-технического прогресса, предупреждению излишек затрат. Для эффективного функционирования организации важно своевременно выявлять отклонения и определять их характер, следить за тенденцией развития экономических процессов и явлений, влияющих на показатели прибыли и рентабельности. Положительные влияния необходимо поддерживать, а при выявлении отрицательных, следует оперативно разрабатывать мероприятия, направленные на препятствие развития данной тенденции.

В процессе анализа прибыли и рентабельности организации могут быть использованы различные методы экономического анализа, позволяющие получить количественную и качественную оценку. К таким методам относятся: горизонтальный и вертикальный анализ, сравнительный анализ, факторный анализ, а также анализ коэффициентов.

Горизонтальный анализ прибыли и рентабельности позволяет исследовать их динамику во времени, установить закономерности и тенденции. В процессе его проведения определяются темпы роста и прироста отдельных видов прибыли.

Вертикальный анализ прибыли основывается на изучении структуры агрегированных показателей ее формирования, распределения и использования. При этом, исчисляются удельные веса отдельных структурных элементов агрегированного показателя прибыли.

Сравнительный анализ при оценке прибыли и рентабельности состоит в сопоставлении значений аналогичных показателей между собой. В процессе применения данного анализа определяются абсолютные и относительные отклонения сравниваемых показателей. Одними из распространенных в практике являются следующие виды сравнительного анализа:


сопоставление показателей прибыли и рентабельности исследуемой организации со среднеотраслевыми и аналогичными показателями предприятий-конкурентов, что позволяет выявить конкурентную позицию по уровню эффективности деятельности;

сопоставление фактических показателей прибыли и рентабельности исследуемой организации с плановыми или нормативными, что способствует выявлению отклонений и установлению причин данных отклонений;

сопоставление показателей прибыли между подразделениями и филиалами, с целью определения наиболее и наименее эффективных из них.

Факторный анализ прибыли и рентабельности направлен на определение влияния факторов на результативный показатель.

Анализ коэффициентов предполагает соотношения абсолютных показателей между собой, при этом рассчитываются разные относительные показатели, отражающие отдельные аспекты формирования, распределения и использования прибыли организации. К основным коэффициентам можно отнести группу коэффициентов рентабельности и др.

Процесс управления прибылью и рентабельностью организации основывается на результатах проведенного экономического анализа данных показателей. Существенное значение в этом случае отводится методике проведенного исследования, позволяющей сформировать наиболее исчерпывающую информацию для целей разработки обоснованных управленческих решений и мероприятий по повышению финансовых результатов и эффективности деятельности организации.

Таким образом, анализ прибыли и рентабельности является одним из значимых направлений при поиске путей повышения эффективности функционирования предприятия. От своевременности его проведения, достоверности полученных результатов и оперативности разработки мер, направленных на рост показателей прибыли и рентабельности зависит успешное развитие организации в долгосрочной перспективе.

Баканов М. И. Теория экономического анализа: учебник / М. И. Баканов, М. В. Мельник, А. Д. Шеремет; под ред. М. И. Баканова. — 5-е изд., перераб. и доп. — М.: Финансы и статистика, 2008. — 536 с.

Бердникова Л. Ф. Методология анализа ресурсного потенциала организации — основа повышения эффективности ее функционирования / Л. Ф. Бердникова // Вестник СамГУПС, 2011. № 1. — с. 126–130.

Бердникова Л. Ф. Система показателей для анализа ресурсного потенциала организации / Л. Ф. Бердникова // Вектор науки Тольяттинского государственного университета. Серия: Экономика и управление, 2010. № 1 — с. 42–44.

Канке А. А. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия: учебное пособие / А. А. Канке, И. П. Кошевая. — 2-е изд., испр. и доп. — М.: ИД «ФОРУМ»: ИНФРА-М, 2007. — 288 с.

Маркарьян Э. А. Экономический анализ хозяйственной деятельности: учебное пособие / Э. А. Маркарьян, Г. П. Герасименко, С. Э. Маркарьян.-2-е изд., перераб. и доп. — М.: КНОРУС, 2010. — 536 с.

Мельник М. В. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия: Учебное пособие / М. В. Мельник, Е. Б. Герасимова. — М.: ФОРУМ: ИНФРА-М, 2007. — 192 с.

Пласкова Н. С. Экономический анализ: учебник / Н. С. Пласкова. — 2-е изд., перераб. и доп. — М.: Эксмо, 2009. — 704 с.

Савицкая Г. В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учебник. — 3-е изд., перераб. и доп. — М.: ИНФРА-М, 2004. — 425 с.

Хорин А. Н. Стратегический анализ: учебное пособие / А. Н. Хорин, В. Э. Керимов. — М.: Эксмо, 2006. — 288 с.

Шеремет А. Д. Анализ финансово-хозяйственной деятельности: Учеб. пособие / А. Д. Шеремет. — 2-е изд., переаб. и доп. — М.: Институт профессиональных бухгалтеров России: Информационное агентство «ИПБ-БИНФА», 2005. — 310 с.

Экономический анализ: Основы теории. Комплексный анализ хозяйственной деятельности организации: учебник / под ред. проф. Н. В. Войтоловского, проф. А. П. Калининой, проф. И. И. Мазуровой. 2-е изд., перераб. и доп. — М.: Высшее образование, 2008. — 513 с.

ИНСТРУМЕНТАРИЙ ОЦЕНКИ И АНАЛИЗА ПРИБЫЛИ

студент магистратуры, направление «Финансы и кредит», программа «Корпоративные финансы», СПбГЭУ,

РФ, г. Санкт-Петербург

Одним из ключевых индикатором компании, и показателем достигнутого ей коммерческого успеха выступает показатель прибыли. Ориентация на максимизацию прибыли, это основная цель финансово-хозяйственной деятельности, а ключевая задача рыночной системы – умелое управление прибылью, с использованием современных методов её анализа.

Читать еще:  Анализ результатов деятельности организации

На практике, наиболее часто применяются факторный и статистический методы анализа прибыли.

  1. Метод факторного анализа отражает изменение абсолютных и относительных показателей: для этого, факторы систематизируются, и моделируются взаимосвязи результативных и факторных показателей. При проведении факторного анализа прибыли по составу и в динамике, принято использовать горизонтальный и вертикальный анализ.

Горизонтальный анализ направлен на выявление и оценку изменений величин отчетных статей за период. Строятся аналитические таблицы, которые дополняются относительными темпами изменения абсолютных показателей. При горизонтальном анализе есть два сравнительных подхода:

А) Изменение в абсолютных величинах, показывающее на сколько уровень одного периода больше или меньше предыдущего, имеет, соответственно, знаки «плюс» или «минус».

(1)

Б) Изменение в относительных величинах, показывает во сколько раз изменилась некоторая величина относительно первоначального значения. Позволяя, ответить на вопрос «Как факторы изменились в течение года?» и выявить, какой оказал наибольшее влияние на прибыль.

(2)

Вертикальный анализ преобразует финансовый отчет в форму, в которой значения отдельных статей представлены в виде долей общего показателя. Такое представление позволяет увидеть удельный вес каждой статьи, а переход к относительным величинам позволяет сопоставить удельные веса показателей со среднеотраслевыми.

2. Для оценки будущего размера прибыли, используют также методы статистики: линейной, экспоненциальной регрессии и др. Но, точность отражения экономических процессов с помощью таких моделей, низкой степени достоверности, это скорее ориентир направления изменения прибыли.

На практике возможно сопоставление прибыли с другими показателями эффективности деятельности, например, выручкой и чистыми активами, выручка отражает производственно-реализационную результативности, а, чистые активы, финансовую устойчивость и платежеспособность.

Для повышения эффективности деятельности, предприятию следует осуществлять контроль за рентабельностью продукции, чтобы доходы покрывали издержки, а сумма прибыли была достаточной для функционирования. В общем виде, показатель рентабельности, рассчитывается:

Рентабельность = * 100 % (3)

В финансовой отчетности выделяют несколько видов прибыли, следует учитывать, что:

  • рентабельность – это отношение того вида прибыли к тому показателю, от которого зависит данная прибыль;
  • каждый рассчитанный показатель рентабельности имеет своё функциональное значение для деятельности компании;
  • сопоставление рентабельностей средство оценки результатов и перспектив деятельности организации.

Конкретных нормативных значений у показателей рентабельности нет, поэтому их изменения анализируются в динамике и сопоставляются с аналогичными по отрасли.

Взаимосвязь показателей рентабельности проявляется в связях финансовых процессов, для этого, исходные формулы раскладываются по характеристикам интенсификации производства. Чтобы рассчитать влияние факторов на показатели рентабельности, воспользуемся методом цепных подстановок, при котором, базисная величина факторного показателя в объеме результативного постепенно заменяется на фактическую, отчетного периода, позволяя элиминироваться от влияния факторов, кроме интересующего.

Модель «Дюпон» – модель факторного анализа рентабельности собственного капитала, отражающая его взаимосвязь с такими показателями, как, рентабельность продаж, оборачиваемость активов и финансовый рычаг.

ROE = * * (4)

где ROE – рентабельность собственного капитала;

– чистая рентабельность продаж;

– коэффициент оборачиваемости активов;

– коэффициент финансовой зависимости.

Выявить величину влияния каждого фактора на результирующий показатель рентабельности собственного капитала можно с помощью метода цепных подстановок:

= * * (5)

= * * (6)

=* * (7)

Совокупное влияние факторов рассчитывается по формуле:

= + + (8)

Факторная модель рентабельности собственного капитала показывает, что рентабельность собственного капитала, и финансовая устойчивость предприятия находятся в обратной зависимости. При увеличении собственного капитала снижается рентабельность, но возрастает устойчивость и платежеспособность.

Многообразие показателей рентабельности определяет альтернативность путей её повышения. В свою очередь, рост данных показателей говорит о повышении эффективности деятельности, и увеличении получаемой прибыли.

Важный этап – рассмотрение влияния рынка на деятельность компании, поэтому для анализа прибыли проводят также анализ безубыточности, предполагающий исследование взаимосвязи затрат, объемов производства и прибыли. Находятся такие условия работы, при которых организация генерирует прибыль, для этих целей, затраты делятся на постоянные и переменные. Постоянные – затраты, величина которых не зависит от объемов производства, переменные, меняются в расчете на объем выпускаемой продукции прямо пропорционально изменению объема производства.

Формула расчета безубыточности в денежном выражении имеет вид:

= (9),

где – точка безубыточности в денежном выражении;

FC и VC – соответственно постоянные и переменные затраты;

В – выручка от реализации продукции.

При анализе безубыточности, оценивается запас финансовой прочности, то есть возможность дополнительного снижения выручки. Показатель рассчитывается, как в абсолютном, так и относительном выражении:

Запас финансовой прочности в абсолютном выражении:

= В – (10)

Запас финансовой прочности в относительном выражении:

= * 100 % (11)

Запас финансовой прочности – это кромка безопасности организации; чем больше запас, тем стабильнее ситуация в организации.

На изменчивость прибыли количественно влияет операционный рычаг, сила его воздействия, определяется по формуле:

DOL = = (12),

где DOL – сила воздействия операционного рычага.

Сила воздействия операционного рычага позволяет определить, в каких размерах возрастет прибыль при сложившейся на предприятии силе операционного рычага, если задавать, тот или иной темп прироста выручки.

Анализ прибыли, безусловно, необходим, он подразумевает изучение структуры её формирования и изменения, для выявления резервов повышения результативности. Знание основных механизмов управления прибылью позволяет принимать руководителям своевременные и взвешенные решения по управлению предприятием в целом.

Анализ прибыли предприятия

analiz_pribyli.jpg

Похожие публикации

В управленческих целях анализ прибыли предприятия проводится для повышения эффективности деятельности и финансовых результатов. Какие методики для этого используются? Как осуществляется анализ формирования прибыли? Рассмотрим существующие способы на конкретных примерах.

Что такое анализ прибыли предприятия

Поскольку основной показатель успешности бизнеса – это прибыль, ее анализ является наиболее важной задачей управленца. При исследовании анализ показателей прибыли проводится с учетом имеющихся у компании активов и ресурсов, включая материальные, трудовые и финансовые. Существует множество вариантов расчета, среди которых можно выделить следующие направления:

  • Проводимые внутренними или внешними пользователями.
  • Выполняемые по всему предприятию в целом или по отдельным направлениям его деятельности, а также в разрезе подразделений.
  • Проводимые за отдельно заданный период или же за все время существования организации.
  • Прочие способы в зависимости от поставленных задач.

Методы анализа прибыли

Любая методика анализа прибыли реализуется с помощью учетных данных предприятия за заданный период (периоды). Как правило, сначала выполняется оценка общих показателей в целом по компании, а затем проводится анализ динамики прибыли по отдельным статьям, видам деятельности, подразделениям. Наиболее часто используются такие методы:

  • Факторный – этот способ позволяет проанализировать как чистую прибыль, так и валовую, от продаж, а также до налогообложения. Бывает одно- и многофакторным. К примеру, анализ прибыли от продаж выполняется путем расчета абсолютных и относительных изменений показателей выручки, себестоимости, издержек, уровня цен. Формула для определения влияния любого фактора – Степень влияния фактора = Величина изменения прибыли / Величина изменения фактора.
  • Структурно-динамический – такой вариант помогает проанализировать показатели изменения прибыли в динамике, то есть за заданные периоды. При этом значения прибыли сравниваются по ее виду с анализом полученных отклонений. К примеру, при анализе прибыли чистой необходимо не только сравнить полученные результаты, но и определить динамику изменения структуры итоговой чистой прибыли, то есть степень влияния на конечные результаты отдельных направлений деятельности.
  • Индексный – этот способ дает возможность наглядно сопоставить сложные показатели в целях аналитики путем вычисления относительных величин – индексов. При этом расчеты выполняются, исходя из сравнения всех показателей с базисным (базисный индексный метод) или последовательно друг с другом (цепной индексный метод).
  • Сравнительный – такой способ заключается в сравнении показателей прибыли между отраслями, предприятиями, сферами деятельности. Предполагает использование официальных статистических данных.

Анализ прибыли организации – примеры

Чтобы понять, как выполняется анализ формирования прибыли предприятия, рассмотрим типовой пример. Проведем структурно-динамический анализ прибыли торгового предприятия за 2017 и 2016 года. Исходные данные и результаты сведены в таблицу.

Факторный анализ прибыли предприятия

Привет, на связи Василий Жданов в статье рассмотрим факторный анализ прибыли предприятия. Экономическая теория выделяет несколько способов анализа финансовых результатов предприятия. Одним из них и, пожалуй, самым распространенным, является факторный анализ. Что характерно, этот многомерный метод исследования применяется на сегодня не только в экономике, но и в статистике, социологии, психологии и др. науках.

Так, можно провести факторный анализ показателей рентабельности, чтобы выяснить, насколько рационально используются ресурсы на предприятии для извлечения прибыли. А можно при помощи этого метода проанализировать прибыль, получаемую предприятием. Проведение факторного анализа в силу его специфики обычно осуществляют при помощи специальных программ (Microsoft Excel), т. к. вручную делать это запряжено с некоторыми сложностями.

Важно! Факторный анализ (ФА) – это комплексное, системное описание объекта измерения, которое основывается на исследовании влияния различных факторов на величину итоговых показателей.

Основными его задачами является:

  • оценка влияния отдельных факторов на результат фин. деятельности предприятия;
  • выявление причинно-следственных связей такого влияния;
  • определение способов увеличения прибыльности предприятия.

В центре внимания факторного анализа в рассматриваемой ситуации стоит прибыль предприятия, т. е. финансовый итог его работы. Общепризнано, что чем больше прибыль у предприятия, тем оно успешнее. В рамках проводимого факторного исследования производится комплексная оценка влияния различных факторов на нее. К ним относятся, прежде всего, ассортимент продаваемой продукции, изменение себестоимости и цен, объемы продаж. Немаловажную роль играет также влияние коммерческих, управленческих трат.

Читать еще:  Планирование обработка и анализ эксперимента

Некоторые особенности факторного анализа

Данная метода может использоваться комплексно, в совокупности, а также раздельно (однофакторно). Исследуется каждый параметр, который влияет на итоговый результат. Поэтому в данном случае важным этапом является правильный отбор этих самых факторов влияния. Схематично весь процесс подготовки и собственно анализа можно отобразить следующим образом:

  1. Определение целей и задач ФА.
  2. Отбор показателей, от которых зависит финансовый результат предприятия.
  3. Отбор и систематизация факторов, влияющих на избранные показатели.
  4. Расчеты, выяснение, изучение степени зависимости между отобранными факторами и итоговыми показателями.
  5. Оценка влияния, роли каждого параметра по-отдельности.

Как уже было обозначено ранее, финансовый результат предприятия характеризуется двумя ключевыми составляющими: размером прибыли, полученной за конкретный период, и уровнем рентабельности (R). Их изучают в три этапа.

(общий алгоритм)

Итак, одним из ключевых моментов в факторном анализе является оценка параметров, влияющих на прибыль. Поскольку таких факторов на самом деле довольно много, то сначала их систематизируют, а уже затем только приступают непосредственно к анализу.

Различают внутренние и внешние факторы, под влиянием которых происходит изменение экономических показателей. Внешние не зависят от деятельности предприятия, но существенно влияют на его прибыльность. Таковыми являются, к примеру, применяемый режим налогообложения, ценообразование.

Внутренние, наоборот, напрямую взаимосвязаны с работой предприятия. К ним относят, например, объемы выпуска, продаж, а также качество продаваемой продукции, снижение производственных издержек, прочее. Так, качественная продукция, увеличение объемов производства и продаж значительно способствуют повышению прибыли.

Основные показатели, которые подвергаются факторному анализу прибыли

Проводится факторный анализ на основе данных, полученных из бух. баланса и финансового отчета (формы №1 и №2 соответственно). На сегодня все структуры, кроме кредитных организаций, используют в работе форму бух. отчетности, утв. Приказом Минфина РФ № № 66н от 02.07.2010. Анализу подлежат несколько показателей прибыли.

Балансовая прибыль (БП)

Путем суммирования соответствующих названых значений прибыли, имеющейся у предприятия в конкретном периоде

Чистая прибыль либо доход

Выражается в рос. руб. либо инвалюте.

Калькуляция ВП производится до удержания налогов

Расчет ВП для производителя и розничной торговли разнится

(в части себестоимости)

Прибыль от продаж (ПП)

Из ВП отнимают коммерческие, управленческие траты

Прибыль до вычета налогов

Это совокупная прибыль предприятия за конкретный период и без вычета налогов, которая учитывает, помимо прочего, не операционные траты

Расчет EBIT позволяет выявить наличие убытка либо прибыли, т. е. может быть с минусом либо с плюсом

Отдельного внимания заслуживает еще один показатель – прочие доходы и траты. Они включают обычно проценты к уплате и получению, прибыль от внереализационных операций, доход от участия в иных организациях и тому подобные траты с доходами. Этот показатель (и соответствующие ему траты с доходами) очень часто фигурирует в расчетах. Важно не путать его с прибылью от основной деятельности (от продажи товара, услуг, работ), чтобы не исказить результаты подсчетов.

Факторный анализ названых показателей производится в следующем порядке. Сначала калькулируют сумму каждого показателя прибыли (рентабельности) в отдельности. Затем производят соответствующие расчеты, показывающие их изменение, а также влияние на них факторов, связанных с ними. Далее проводится анализ полученных значений, определяется степень влияния факторов, делаются необходимые выводы, заключения.

Чтобы наиболее предметно понять суть факторного анализа и понять, как он «работает», далее предлагается рассмотреть вариант анализа некоторых видов прибыли.

Описание факторного анализа балансовой прибыли предприятия

Цель данного исследования – детально изучить состав, динамику балансовой прибыли (далее также – БП), а также проанализировать ее составляющие – прибыль (убыток) от продаж и от прочей деятельности.

Для этого необходимо взять данные по изучаемым параметрам как минимум за два периода, например, за предыдущий и текущий год. За отчетный год их значения указывают обычно в тыс. руб., а за предшествующий – в процентах к итогу. Вместе с этим для целей анализа берут соответствующие значения по отклонению (тоже в % к итогу), показатели темпов роста.

В рассматриваемой ситуации исследованию и анализу подлежат: прибыль от продажи, % к уплате и получению, прочие траты и доходы, в том числе доходы от участия в иных организациях и прибыль до налогообложения (EBIT). Проводя их оценку, сопоставляя их значения за два периода, выясняют:

  1. Как изменился финансовый результат в текущем периоде по сравнению с прошедшим.
  2. Выросла сумма прибыли до налогообложения либо снизилась.
  3. Каков прирост суммарной суммы этого вида прибыли, а также чем, каким факторами, цифрами он обусловлен.
  4. Что доминирует в составе анализируемой прибыли.
  5. Какие тенденции (положительные, отрицательные) наблюдаются по такому показателю, какие проценты к уплате (к получению) значатся.

Ответив на эти вопросы, далее можно приступить к оценке влияния сопутствующих факторов на размер прибыли до налогообложения. С этой целью производится стандартный расчет по каждому показателю: его зафиксированное абсолютное изменение делят на сумму прибыли за предшествующий год. Положительный результат расчета говорит о том, что отмеченное изменение конкретного показателя повлияло на прибыль в сторону увеличения. Отрицательный результат указывает на противоположный итог.

По результатам анализа делают необходимые заключения. В частности, определяют, какой показатель больше всего повлиял на увеличение (иное изменение) прибыли, какой меньше всего. Значения факторов влияния рассматривают и сравнивают в процентах.

Как проводится факторный анализ прибыли от реализации (от продаж)

По аналогии проводится анализ и остальных показателей, в том числе прибыли от продаж (ПП). Ее основные сопутствующие составляющие – это выручка, полученная от продажи продукции, ее себестоимость, коммерческие и управленческие траты. Соответственно, калькуляция ПП производится по формуле:

Рассчитать значение ПП можно несколько по-иному, вычислив сначала валовую прибыль, а только потому уже ПП. Чтобы вычислить валовую прибыль, нужно от выручки отнять себестоимость продукции. Формула для калькуляции ПП тогда будет выглядеть так:

Показатели, которые участвуют в расчетах (они указаны в формуле), по-разному влияют на значение ПП. Так, при увеличении выручки растет и прибыль от продаж. Соответственно, при уменьшении выручки, снижается и ПП. Далее, уменьшение трат, указанных в формуле, положительно влияет на ПП, способствуя ее росту. Рост себестоимости способствует снижению прибыли от продаж. Для успешности предприятия важно, чтобы рост выручки опережал повышение себестоимости.

Названые показатели пересчитывают в относительные. В итоге получают процент к выручке, полученной от реализации, а после производят их сопоставление. А затем с учетом выше сказанного делают необходимые выводы.

Пример 1. Факторный анализ прибыли до налогообложения (фрагмент) ООО «Мегапром»

Анализ проводится на основе данных, полученных из фин. отчетности ООО «Мегапром» за текущий (2019) и предшествующий (2018) год.

Анализ прибыли: теория и практика исследования Текст научной статьи по специальности «Экономика и бизнес»

Аннотация научной статьи по экономике и бизнесу, автор научной работы — Толпегина О.Л.

Прибыть основной фактор экономического и социального развития. Этим обусловлен интерес к проблемам прибыльности и максимизации финансового результата, а, следовательно, к комплексному, системному анализу прибыли, чему и посвящена данная статья. В ней рассмотрены абсолютные и относительные показатели во взаимосвязи и причинно-следственной соподчиненности, исследованы факторные модели формирования прибыли от реализации, представлены практические подходы к выбору методик исследования и интерпретации аналитических расчетов на конкретных примерах.

Похожие темы научных работ по экономике и бизнесу , автор научной работы — Толпегина О.Л.

Текст научной работы на тему «Анализ прибыли: теория и практика исследования»

АНАЛИЗ ПРИБЫЛИ: ТЕОРИЯ И ПРАКТИКА ИССЛЕДОВАНИЯ

кандидат экономических наук, доцент кафедры бухгалтерского учета, анализа и аудита Московский институт экономики, менеджмента и права

Прибыль как сложная экономическая категория выполняет ряд важнейших макро- и микроэкономических функций, основными из которых являются: воспроизводственная, контрольная, стимулирующая.

Прибыль выступает одним из основных индикаторов финансового благополучия и жизнеспособности в ближайшей перспективе, обеспечивая возможность рассчитываться по своим обязательствам, а также финансировать и расширять производственную деятельность, увеличивать научно-технический потенциал за счет катализированных средств. В этом реализуется воспроизводственная функция.

Прибыль, будучи основным обобщающим показателем в системе оценочных критериев, характеризует экономический эффект от производственно-хозяйственной, финансовой и коммерческой деятельности предприятия. В этом проявляется контрольная функция прибыли.

Стимулирующая функция прибыли состоит в том, что чистая прибыль является главным источником финансирования социальных программ, материальных поощрений для членов трудового коллектива.

Прибыль — это также важнейший источник бюджетных ресурсов государства, что подтверждается данными налоговой статистики. Поступления налога на прибыль организаций в федеральный бюджет Российской Федерации только в январе 2008 г. составили 32,3 млрд руб. По сравнению с январем 2007 г. поступления выросли на 5,8 млрд руб., или на 22,1 %!.

Таким образом, стабильная прибыль предприятия — основной фактор экономического и социального развития. В связи с этим понятен интерес к проблемам прибыльности и максимизации финансового результата, а следовательно, и к комплексному системному анализу прибыли.

Анализ прибыли представляет собой исследование механизма формирования конечного финансово-хозяйственного результата во всем многообразии причинно-следственных связей и зависимостей в целом по предприятию, а также по отдельным ее видам в зависимости от направления изучения. Управление прибылью — это процесс выработки и принятия управленческих решений по всем основным аспектам образования, распределения, использования и планирования прибыли на предприятии, основанный на проведенном ранее анализе. Анализ и управление прибылью следует рассматривать в единстве их целей и задач, приоритетными из которых являются:

Читать еще:  Анализ статистической информации это

1) изучение возможности получения и роста прибыли в соответствии с имеющимися ресурсами, достигнутым организационно-технологическим уровнем, качеством выпускаемой продукции и конъюнктурой рынка;

2) контроль плановых показателей реализации, себестоимости, прибыли;

3) определение влияния объективных и субъективных факторов на финансовые результаты, количественная и качественная их оценка;

4) выявление и оценка резервов увеличения при -были;

5) разработка управленческих решений по реализации возможностей роста прибыли.

Информационной базой анализа прибыли служат соответствующие разделы бизнес-плана предприятия, накладные на отгрузку продукции, данные аналитического бухгалтерского учета, финансовой отчетности — форма № 2 «Отчет о прибылях и убытках».

Начальным этапом исследования является изучение динамики, структуры прибыли, оценка выполнения плана в целом, по видам хозяйственной деятельности, по структурным подразделениям, а также определение влияния факторов на изменение величины показателей прибыли.

Финансово-хозяйственные результаты деятельности предприятия оцениваются с помощью абсолютных и относительных показателей. К абсолютным показателям относятся: валовая прибыль, прибыль от реализации продукции, прибыль (убыток) от прочей реализации, прибыль до налогообложения, чистая прибыль. Они характеризуют абсолютную прибыль хозяйствования. Размер прибыли, несомненно, имеет большое значение, но только по абсолютным показателям прибыли безотносительно к обороту или величине активов предприятия невозможно дать объективную оценку финансового результата. Это и понятно, для компании с капиталом 100 тыс. руб. полученная прибыль, равная 50 тыс. руб., будет оцениваться как очень хороший результат деятельности, но эта же прибыль при капитале в 10 млн руб. будет иметь несопоставимо малый результат по отношению к имеющимся ресурсам. Анализ прибыли поэтому необходимо дополнить расчетами удельного веса каждого вида прибыли в общей величине доходов

для оценки основных источников формирования чистой прибыли, а также определения экономической рентабельности.

Практические подходы к выбору методик исследования и интерпретации аналитических расчетов рассмотрим на конкретном примере.

Представленные в табл. 1 данные показывают, что наибольший удельный вес в структуре доходов приходится на валовую прибыль, равную 8,5 % в 2006 г., с увеличением ее доли до 11 % к 2007 г., как и предполагалось по плану. Это свидетельствует о приоритетности основной деятельности, за счет которой и формируется чистая прибыль. Экономическая рентабельность имеет невысокое значение, равное 5 %, с ростом к 2007 г. до 10 %, но план по этому показателю выполнен не был на 1 %. Доля прочих доходов в диапазоне 1,2 — 1,6 % за анализируемый период говорит о том, что даже значительные колебания величины прочих доходов не оказывают существенного влияния на конечный результат.

Из данных структурно-динамического анализа за три года следует, что все показатели, кроме прочих доходов (снижение их составило 2 037 и 2 728 тыс. руб. в 2006 и 2007 гг. соответственно), имели положительную динамику. Совокупные доходы в абсолютном выражении увеличились на 30 427 и на 5 192 тыс. руб., а по сравнению с планом — на 1 006 тыс. руб., темпы прироста составили 4,6, 0,8 и 0,1 % соответственно; валовая прибыль в 2006 г. прибавила 19 021 и 17 388 тыс. руб. при хороших темпах роста в 148 и 129 %. Тем не менее начиная с этого показателя наблюдается невыполнение плановых заданий.

Состав, структура и динамика показателей прибыли, оценка выполнения плановых показателей, тыс. руб.

Показатель Период Отклонения Темпы прироста, %

2005 г. 2006 г. План 2007 г. 2006 г. 2007 г. от плана 2006 г. 2007 г. от плана

Доходы, всего 655 987 686 414 690 600 691606 30 427 5 192 1 006 4,6 0,8 0,1

Удельный вес, % 100 100 100 100 х х х х х х

Валовая прибыль 39 543 58 564 76 861 75 952 19 021 17 388 -909 48,1 29,7 -1,2

Удельный вес, % 6,0 8,5 11,1 11,0 2,5 2,5 -0,1 х х х

Прибыль от продаж 35 122 54 261 73 761 71 668 19 139 17 407 -2093 54,5 32,1 -2,8

Удельный вес, % 5,4 7,9 10,7 10,4 2,6 2,5 -0,3 х х х

Прочие доходы 7643 11209 11900 9172 3566 -2037 -2728 46,7 -18,2 -22,9

Удельный вес, % 1,2 1,6 1,7 1,3 0,5 -0,3 -0,4 х х х

Прибыль до налогооб- 27877 49542 71587 66758 21665 17216 -4829 77,7 34,8 -6,7

Удельный вес, % 4,2 7,2 10,4 9,7 3,0 2,4 -0,7 х х х

Чистая (нераспределен- 21 187 37 652 54 406 50 736 16 465 13 084 -3 670 77,7 34,8 -6,7

Удельный вес, % 3,2 5,5 7,9 7,3 2,3 1,9 -0,5 х х х

Экономическая рента- 5 8 11 10 3 2 -1 х х х

Увеличение прибыли от продаж на 19 139 и на 17 407 тыс. руб., или на 54,5 и 32,1 % соответственно, оценивается положительно, однако плановое задание по этому показателю также выполнено не было на 2 093 тыс. руб., или на 2,8 %. Нельзя не обратить внимание на снижение темпов прироста по всем показателям к 2007 г.

Таким образом, по данным проведенного анализа можно сделать следующий вывод: несмотря на рост в динамике многих показателей, за анализируемый период наблюдается спад деловой активности к 2007 г., который выражается в снижении темпов прироста по всем показателям, а также в невыполнении плановых заданий. Рост в динамике экономической рентабельности говорит о скрытых резервах повышения эффективности использования финансовых и материальных ресурсов предприятия, а следовательно, и об увеличении прибыли.

Остановимся отдельно на динамике и оценке чистой прибыли, которая, как было отмечено, формируется в основном за счет операционной деятельности (табл. 2). За анализируемый период 2006 — 2007 гг. темпы прироста чистой прибыли составили 77,7 % и 34,8 %, а в абсолютном выражении чистая прибыль увеличилась на 16465 и на 13084 тыс. руб. соответственно.

При этом темп роста прибыли от реализации был заметно ниже, т. е. 54,5 и 32,1 %, следовательно, прирост чистой прибыли был обеспечен за счет влияния других факторов, в частности — за счет сокращения отрицательного сальдо прочих доходов и расходов на 2 526 тыс. руб. в 2006 г. Следует отметить, что несмотря на положительную динамику этого показателя, за три года плановые показатели по чистой прибыли не достигли требуемой величины. Чистая прибыль в 2007 г. составила 50 736 тыс. руб. от запланированной величины 54 406 тыс. руб., что на 3 670 тыс. руб. меньше. Факторы изменения объема чистой прибыли рассчитываются способом сравнения. При этом необходимо учитывать, что

изменение налога на прибыль на величину чистой прибыли оказывает влияние, обратное по знаку.

Итак, отрицательное влияние на величину чистой прибыли в 2007 г. от запланированных показателей распределилось следующим образом: 2 093 тыс. руб. приходится на сокращение прибыли от реализации, 2 736 тыс. руб. составили потери чистой прибыли за счет отрицательного сальдо от прочих доходов и расходов. Уменьшение налога на прибыль на 1 159 тыс. руб. имело положительное влияние.

Прибыль формируется под воздействием самых различных факторов, которые имеют разнонаправленное влияние, увеличивая или уменьшая ее объем. Отрицательное действие одних факторов способно снизить или полностью превзойти положительное влияние других. Негативное воздействие факторов следует рассматривать отдельно, устанавливая конкретную причину каждого для определения основных резервов повышения эффективности, разработки предложений, направленных на повышение прибыли.

Выделяют факторы влияния в сфере производства (объем, качество, ассортимент выпускаемой продукции и т. д.), в сфере обращения (реализация, отгрузка, соблюдение договорных условий и т. д.), внутренние факторы, зависящие от хозяйственной деятельности самого предприятия (производительность труда, интенсивность использования производственных ресурсов и др.), а также внешние факторы (демографическая ситуация, темпы инфляции, конъюнктура рынка и др.), воздействие которых неизбежно и не связано с особенностями ведения бизнеса субъекта хозяйствования. В процессе анализа необходимо разграничить влияние внутренних и внешних факторов для объективной оценки степени эффективности хозяйственной деятельности за счет собственных резервов и возможностей.

Поэтому следующим этапом аналитического исследования должно стать определение причин

Показатели динамики и оценки чистой прибыли, тыс. руб.

Показатель Период Отклонения Темп прироста (снижения), %

2005 г. 2006 г. План 2007 г. 2006 -2005 гг. 2007 -2006 гг. от плана 2005 — 2006 гг. 2006 -2007 гг. к плану

Прибыль от продаж 35 122 54 261 73 761 71 668 19 139 17 407 -2 093 54,5 32,1 -2,8

Сальдо прочих доходов и расходов -7245 -4719 -2174 -4910 2526 -191 -2736 -34,9 4,0 125,9

Налог на прибыль 6 690 11 890 17 181 16 022 5 200 41 32 — 1159 77,7 34,8 -6,7

Чистая (нераспределенная) прибыль 21 187 37 652 54 406 50 736 16 465 1 3084 -3670 77,7 34,8 -6,7

Ссылка на основную публикацию
Adblock
detector